HDI市場格局有了新的變化

集微網(wǎng)消息，“誰掌握了手機市場，誰就掌握了HDI產(chǎn)能”的行業(yè)格局正在被改寫。

　　在疫情、華為被制裁等諸多因素的影響之下，今年的HDI市場呈現(xiàn)較大變化。宅經(jīng)濟帶動下的NB、平板、可穿戴設(shè)備等需求高增，非手機應用領(lǐng)域?qū)DI主板的應用增多。

　　據(jù)產(chǎn)業(yè)鏈消息，NB與平板這兩項業(yè)務是2020年成長幅度最大的部分，除了蘋果兩大產(chǎn)品線MacBook、iPad進一步增加拉貨之外，非蘋品牌導入HDI的比重也越來越高，尤其是在高階NB的部分。

　　可見，手機HDI市場難以維持一家獨大的格局之時，非手機應用的需求逐步成為產(chǎn)業(yè)新貴。

　　非手機類應用快速拓展

　　回顧去年，在5G技術(shù)的帶動下，智能手機向芯片高度集成化、模組復雜化及元器件數(shù)量大幅增加等方向發(fā)展，AnyLayer HDI主板逐步成為安卓系終端品牌的主流方案。特別是臺系PCB大廠憑借技術(shù)和產(chǎn)能優(yōu)勢，加速HDI在手機應用中的占比。

　　市場數(shù)據(jù)顯示，手機相關(guān)應用占整體HDI市場比重高達七成。

　　然而今年在疫情的影響之下，HDI產(chǎn)能利用率受制于下游景氣度下滑的連帶影響，歷經(jīng)了一段較為艱難的訂單空窗期，HDI產(chǎn)能利用率受制于下游景氣度的影響，產(chǎn)能釋放受阻。

　　隨著國內(nèi)疫情防控取得成效，5G基建加速推進，各大終端品牌廠商也積極推出5G手機，在下游需求回暖的帶動下，一度出現(xiàn)爆單潮。

　　集微網(wǎng)向業(yè)內(nèi)人士了解到，基于此前疫情的影響，手機消費類的訂單高峰期出現(xiàn)在4-7月，在三季度的時候已接近尾聲。而后，超50%的訂單偏向于網(wǎng)通、教育及智能家電等行業(yè)，主流的HDI廠商相繼出現(xiàn)爆單的情況。

　　“現(xiàn)在主流HDI廠商的訂單情況依然較為樂觀，受益于NB、TWS耳機、智能手表等需求提升，多數(shù)國內(nèi)HDI廠商的產(chǎn)能逐步釋放。”業(yè)內(nèi)人士表示。

　　“還有一個因素，華為事件的影響，華為在高端HDI主板上的應用，帶動OPPO和vivo等品牌的跟進，安卓系手機對HDI的應用大幅提升。但今年禁令影響，華為拉貨幅度收緊，對臺系大廠的影響較大。在多數(shù)應用升級采用HDI時，為彌補訂單缺口，大廠加速了其他類別產(chǎn)品在HDI領(lǐng)域的導入。”行業(yè)知情人士亦如是說。

　　在HDI大廠訂單爆滿之時，市場需求持續(xù)高增，二三線廠商也或?qū)⒂瓉砝脮r期。

　　國內(nèi)廠商的機會？

　　從手機消費類應用向非手機類應用的拓展中，在臺系HDI大廠的產(chǎn)能滿載，訂單擁擠之時，為優(yōu)先選擇生產(chǎn)手機主板訂單的情況下，NB、平板等非手機類訂單則會轉(zhuǎn)向其他中小HDI廠。

　　與此同時，國內(nèi)HDI廠商逐步將原有的工業(yè)類HDI產(chǎn)線拓展到智能手機、非手機類等應用領(lǐng)域，已有能力承接更多的HDI訂單。

　　據(jù)供應鏈廠商透露，目前大廠的滿載情況突出，存在一定的擴產(chǎn)必要性。然而，基于HDI產(chǎn)線投資對資金和技術(shù)的要求較高，大廠擴產(chǎn)的舉動不大。此外，在需求大于供給的時候，具備營運能力的二三線廠商，也將有機會分一杯羹。

　　值得注意的是，這種看法與國內(nèi)較多的HDI廠商的現(xiàn)狀也高度符合。

　　不久前，集微網(wǎng)了解到，隨著HDI需求高增，有PCB廠商透露，在全球疫情的持續(xù)影響之下，外單銳減，一線大廠訂單分流、二手單流轉(zhuǎn)情況較為普遍。

　　基于目前HDI在手機、筆電、汽車電子、PC、軍工類等多個領(lǐng)域應用廣泛，且需求量都較大。特別是在5G技術(shù)的帶動下，手機、基站、服務器、網(wǎng)通產(chǎn)品等呈現(xiàn)高增長。

　　目前國內(nèi)廠商中具備3階以上HDI量產(chǎn)有超聲電子、方正科技、景旺電子、中京電子、崇達技術(shù)等，其客戶主要偏向于一二線終端品牌廠商和ODM廠商。

　　其中，超聲電子近期在互動平臺表示，其現(xiàn)有廠房已無法通過技改大規(guī)模提高高頻高速印制線路板及高性能HDI印制線路板產(chǎn)能，或?qū)⑼ㄟ^可轉(zhuǎn)債募資擴產(chǎn)。

　　此外，方正科技在母公司財務暴雷、疫情、中美貿(mào)易關(guān)系變動等因素影響下，其珠海相關(guān)項目備受掣肘，其投產(chǎn)的HDI產(chǎn)能也未能如約。

　　與之相對的是，崇達技術(shù)在今年上半年的HDI產(chǎn)品銷量增長超四成，并將在下半年逐步導入華勤、中興、酷派等手機客戶。

　　縱觀全局，整個HDI市場的應用逐步走向多元化和細分化，在非手機類應用崛起的同時，也為國內(nèi)HDI廠商帶來更多的市場機會。特別是高階HDI的毛利率和議價權(quán)凸顯，國內(nèi)HDI廠商如何完成客戶和產(chǎn)品卡位，對其全年的經(jīng)營有著深遠的影響。